Futures Trading Tutorial

Водич за трговину фјучерсима  

​

Трговање фјучерсима је привукло много више тржишта и још више купаца и продаваца. Док су првенствено пословни и организовани трејдери активни у трговини фјучерсима, авантуристи такође траже висок профит покушавајући на тај начин предвидети будуће кретање берзе. Са развојем нових иновација и све бржих уређаја, трговина фјучерсима коришћењем ЦФД-а постаје све више тренд међу трговцима. Код фјучерса, прави се разлика између прелаза финансијских фјучерса и уговора о фјучерсу производа. Док су финансијски фјучерси засновани на основној имовини као што су тржишта, индекси или валуте, остали као што су нафта, злато или кукуруз су сажети под термином робни фјучерси. Главна функција фјучерса је трансакција емисије између учесника на тржишту. Сличне терминске трансакције и уговори у различитим методама су већ дуги низ година класика. Прекурсорске фјучерсе се преносе из Африке или Кине више од 20 година и заснивају се на договорима о ценама у терминској трговини у то време, као што су жито или пиринач. И тада као и сада, заштита од нежељених флуктуација цена и теорија је играла кључну улогу. Будућности у њиховом тренутном типу постоје од 70-их година.

​

Фјучерси су јасно састављени, веома уједињени, преговарани на платформама фјучерса, са потпуном унутрашњом снагом, на пример валидни и корисни послови за будуће провајдере. Регуларност услова уговора обухвата све водеће фактичке, просторне и временске карактеристике тако да се на тржишту мора преговарати само о уговорној цени или фјучерс цени за одабране фјучерсе, да би посао био одличан. Све остале тачке се сматрају договореним од самог почетка. У том смислу, фјучерс посао треба изједначити са основним споразумом који је унапред формулисан споља и чија је лакоћа да је одређена област јасно дефинисана и о којој се више не може преговарати.

​

Приступ високој ликвидности

​

Велики пораст процеса фјучерса трговине – заједно са величином компаније, глобалним досегом и широком базом купаца – омогућава посебно високу ликвидност фјучерс акција. То значи да ако је ваш однос трговања већи, постоји већа могућност да ваш налог и даље буде испуњен по цени коју желите.

​

Избегните трошкове финансирања преко ноћи

​

Накнаде за финансирање преко ноћи примењују се на спот места која су остала отворена на крају трговачког дана. Међутим, за фјучерсе, накнада за преконоћно финансирање је укључена у спреад. На пример, трговину фјучерсом преферирају трговци који желе да преузму дугорочну инвестицију у основне акције јер не сносе никакве трошкове финансирања преко ноћи.

​

Поставите дугу или кратку позицију

​

Када тргујете фјучерсима са ЦФД-овима, можете се поставити дуго или кратко: дуго ако мислите да ће основна тржишна цена порасти и кратко ако мислите да ће пасти.

​

Научите како функционише трговина фјучерсима

​

Трговање фјучерсима се састоји од шпекулисања на цени основне фјучерс размене коришћењем ЦФД-ова. Могу се користити и за дуге и кратке позиције. На пример, можете профитирати од растућих и опадајућих размена - под условом да су ваша предвиђања тачна.

​

Изаберите тржиште фјучерса за трговину

​

Пошто постоје различите фјучерс акције које можете изабрати, морате да сазнате која од њих добро функционише за ваш појединачни метод трговања. Неки индекси су променљивији од других и можда су погоднији за дневне трговце. Друга тржишта, као што су фјучерси на артикле, као што су злато или сребро, често преферирају трговци који имају нижи укус опасности и желе да искористе ниже волатилне акције.

​

Одлучите да ли желите да тргујете дуго или кратко

​

Дуго трговање значи да претпостављате да ће се вредност фјучерса повећати. С друге стране, позиционирање на кратко значи да претпостављате да ће вредност фјучерса пасти.

​

Ако верујете, на основу сопствене практичне или искуствене анализе, да ће основна цена индекса или будућности обвезница расти, отворите дугу трговину. Ако уместо тога, ваша анализа сугерише да ће основна цена акција пасти, отворите кратку.

​

Контролишите и затворите своју позицију

​

Након што поставите своју трговину, морате је проверити да бисте били сигурни да се тржишта понашају како се очекује. Ако не, можда ћете желети да затворите трговину да бисте смањили своје губитке. У супротном, можда ћете желети да затворите трговину након што остварите задовољавајући профит. Такође можете закључити фјучерс посао пре датума његовог раскида.

​

Са алатима за монетарне деривате као што су ЦФД-ови, ви предлажете кретање цена фјучерс уговора уместо куповине или продаје самог уговора.

​

Рецимо да је пролеће и мислите да ће цене нафте расти у будућности, могли бисте да отворите дуги ЦФД на будућност нафте на летњој сесији. Ваш профит зависи од тога колико је цена нафте порасла пре истека фјучерса. То такође зависи од величине вашег места, осим било каквих накнада. С друге стране, ако мислите да ће цена нафте пасти, можете трговати у кратком року за будућност нафте са ЦФД-ом. У овом примеру, у зависности од тога колико је цена нафте пала, величине ваше трговине и накнада које имате, остварили бисте профит у складу са тим.

​

Могућности и ризици

​

Фјучерси су лако разумљиве монетарне трговине са очигледним ценама. Инвеститори који улажу у фјучерсе могу пренети веће суме уз исто тако мало капиталних улагања. Са будућношћу, развој цене основног инструмента се репродукује 1:1, што чини трговање лаким за разумевање. Захваљујући левериџу, инвеститори имају непропорционалну корист од развоја цене основног средства и тако могу да остваре велике профите уз мало улагања. Уграђени стоп-лосс смањује губитке инвеститора. Велика предност фјучерса у поређењу са директним улагањима у основну имовину на тржишној берзи: Инвеститори могу да се кладе на раст и пад цена и тако остварују добар профит чак иу тешким временима на тржишту. Поред нагађања, трговање фјучерсима је такође добро за заштиту сопственог новчаника од пада цена уз краткорочну трговинску будућност.

​

Које врсте фјучерса постоје?

​

С једне стране, постоје такозване монетарне фјучерсе . То укључује фјучерсе на појединачним тржиштима, индексе и валуте. С друге стране, постоје синдикални фјучерси, који се обично називају робним фјучерсима. Робе којима се често тргује су, на пример, пшеница, пиринач, драгоцени елементи или уље. Фјучерси стога нуде велику варијацију основне имовине.

​

Како функционишу будућности?

​

Као и други деривати, фјучерси су изведени из основних ставки. Њихова цена се стога заснива на основној вредности њихове основне ставке. Они раде слично као и форвард, осим што се њима тргује на берзи. Стога су строже регулисани и изједначени.

​

Фјучерси су безусловни прелазни рокови будући да је продавац у обавези да испоручи обећану робу, а купац такође мора да је прихвати. Прилике су, с друге стране, одређене будућности, пошто се прилика може искористити, али не мора да се искористи.

​

Сигурносна повлачења

​

За разлику од могућности, накнаде се не морају плаћати унапред за фјучерсе, али је повлачење обезбеђења обавезно. Ова маргина је само део вредности уговора. Износ може бити на пример 5% односа договора или фиксни износ. Због ниских почетних трошкова који настају приликом трговања фјучерсима, истраживачи стога могу пребацити више новца на берзу него што им је стварно доступно.

​

Цена трговине фјучерсима

​

Цене фјучерса одређују се понуда и потражња. Стога на њега не утичу посредни произвођачи акција или издаваоци. Међутим, када се процењује цена фјучерса, додају се и трошкови складиштења - трошкови ношења које има продавац за складиштење робе. Цена фјучерса се стога израчунава из спот цене основне ставке и трошкова ношења или камате.

​

Да ли су фјучерси интересантни за приватне инвеститоре?

​

С једне стране, фјучерси служе као транзиција од хеџинга за организације и компаније које желе да обезбеде цене у будућности. С друге стране, данас се углавном користе за шпекулације. Број продатих обавеза вишеструко премашује однос постојећих сировина.

​

Према томе, постоји више деривата на основу него што је основно доступно. Као резултат тога, залихе одређених сирових елемената су надуване, што заузврат може имати лоше ефекте на свет финансија или људе који зависе од ових сирових елемената. Међутим, фјучерси нису само привлачне монетарне ставке за истраживаче. Приватни инвеститори сада такође имају приступ фјучерс акцијама и могу имати користи од њих захваљујући ниском нивоу хартија од вредности.

​

Нарочито фјучерси на робе, који веома добро разматрају цену основних средстава, могу бити занимљив додатак вашој индивидуалној алокацији средстава као мали део. Као што сте видели, фјучерси су релативно лаки за трговање и очигледне монетарне ставке које такође могу бити од интереса за приватне инвеститоре. Ако желите да сазнате више о томе како дугорочно инвестирати у фјучерсе, или ако сте заинтересовани да уградите фјучерсе у свој постојећи новчаник, наставите да анализирате тржиште и тражите најновија ажурирања.