Futures Trading Tutorial
Fyuchers savdosi bo'yicha qo'llanma
Fyuchers savdosi ko'plab bozorlarni va hatto ko'proq xaridor va sotuvchilarni jalb qildi. Birinchi navbatda biznes va uyushgan treyderlar fyuchers savdosida faol bo'lishsa-da, sarguzashtchilar ham yuqori daromadni qidiradilar va shu bilan birjaning kelajakdagi harakatini bashorat qilishga harakat qiladilar. Yangi innovatsiyalar va tobora tezroq qurilmalarning rivojlanishi bilan CFD-lardan foydalangan holda fyuchers savdosi treyderlar orasida tobora ko'proq tendentsiyaga aylandi. Fyucherslar bilan moliyaviy fyuchers o'tishlari va mahsulot fyuchers shartnomalari o'rtasida farqlanadi. Moliyaviy fyucherslar bozorlar, indekslar yoki valyutalar kabi asosiy aktivlarga asoslangan bo'lsa-da, neft, oltin yoki makkajo'xori kabi boshqalari tovar fyucherslari atamasi ostida umumlashtiriladi. Fyuchersning asosiy vazifasi bozor ishtirokchilari o'rtasidagi emissiya bitimidir. Shunga o'xshash forvard bitimlari va turli usullardagi bitimlar ko'p yillar davomida klassik bo'lib kelgan. Prekursor fyucherslari Afrika yoki Xitoydan 20 yildan ko'proq vaqt davomida olib kelingan va don yoki guruch kabi o'sha paytdagi muddatli savdodagi narx kelishuvlariga asoslanadi. O'sha paytdagidek, narxlarning istalmagan o'zgarishi va nazariyalaridan himoyalanish hal qiluvchi rol o'ynadi. Hozirgi turdagi fyucherslar 70-yillardan beri mavjud.
Fyucherslar aniq ishlab chiqilgan, yuqori darajada birlashtirilgan, fyuchers platformalarida muzokaralar olib borilgan, to'liq ichki kuch bilan ta'minlangan, masalan, kelajakdagi provayderlar uchun haqli va foydali bitimlar. Shartnoma shartlarining muntazamligi barcha etakchi faktik, fazoviy va vaqtinchalik xususiyatlarni o'z ichiga oladi, shuning uchun bitimni ajoyib qilish uchun bozorda faqat shartnoma narxi yoki tanlangan fyuchers uchun fyuchers narxi kelishilishi kerak. Boshqa barcha fikrlar boshidan kelishilgan deb hisoblanadi. Shu nuqtai nazardan, fyuchers bitimi tashqaridan oldindan tuzilgan va ma'lum bir hudud uchun qulayligi aniq belgilangan va endi qayta ko'rib chiqilishi mumkin bo'lmagan asosiy shartnomaga tenglashtirilishi kerak.
Yuqori likvidlikka kirish
Savdo fyuchers jarayonining katta o'sishi - kompaniyaning hajmi, global ta'sir doirasi va keng mijozlar bazasi bilan birga - fyuchers aktsiyalarining yuqori likvidligini ta'minlaydi. Bu shuni anglatadiki, agar sizning savdo koeffitsientingiz yuqoriroq bo'lsa, buyurtmangiz hali ham siz xohlagan narxda to'ldirilishi uchun katta imkoniyat bor.
Bir kechada moliyalashtirish xarajatlaridan qoching
Bir kecha-kunduzda moliyalashtirish to'lovlari savdo kuni oxirida ochiq qolgan joylarga qo'llaniladi. Biroq, fyucherslar uchun bir kecha-kunduzda moliyalashtirish to'lovi spredga kiritilgan. Misol uchun, fyuchers savdosini asosiy aktsiyaga uzoq muddatli investitsiya qilishni xohlaydigan treyderlar afzal ko'rishadi, chunki ular bir kecha-kunduzda moliyalashtirish xarajatlarini talab qilmaydi.
O'zingizni uzoq yoki qisqa joylashtiring
Fyucherslarni CFD bilan savdo qilganingizda, siz o'zingizni uzoq yoki qisqa joylashtirishingiz mumkin: agar asosiy bozor narxi ko'tariladi deb o'ylasangiz, uzoq va pasayadi deb hisoblasangiz qisqa.
Fyuchers savdosi qanday ishlashini bilib oling
Savdo fyucherslari CFDlardan foydalangan holda asosiy fyuchers birjasining narxi bo'yicha spekulyatsiya qilishdan iborat. Ular ham uzoq, ham qisqa pozitsiyalar uchun ishlatilishi mumkin. Misol uchun, siz ko'tarilgan va tushgan birjalardan foyda olishingiz mumkin - bashoratlaringiz to'g'ri bo'lsa.
Savdo qilish uchun fyuchers bozorini tanlang
Tanlash uchun turli xil fyuchers aktsiyalari mavjud bo'lganligi sababli, qaysi biri sizning shaxsiy savdo usulingizga mos kelishini aniqlashingiz kerak. Ba'zi indekslar boshqalarga qaraganda ancha o'zgaruvchan va ehtimol kunlik treyderlar uchun ko'proq mos keladi. Oltin yoki kumush kabi fyuchers kabi boshqa bozorlar ko'pincha xavfli ta'mga ega bo'lgan va past volatillikdagi qimmatli qog'ozlardan foydalanishni xohlaydigan treyderlar tomonidan afzal ko'riladi.
Uzoq yoki qisqa savdo qilishni xohlaysizmi, hal qiling
Uzoq muddatli savdo siz fyucherslar qiymati oshishini taxmin qilayotganingizni anglatadi. Boshqa tomondan, o'zingizni qisqa joylashtirish, siz fyuchers qiymati pasayadi deb taxmin qilayotganingizni anglatadi.
Agar siz o'zingizning amaliy yoki tajribali tahlilingizga asoslanib, indeks yoki obligatsiya kelajagining asosiy narxi oshishiga ishonsangiz, uzoq muddatli savdoni oching. Buning o'rniga, sizning tahlilingiz asosiy aktsiya bahosi tushishini ko'rsatsa, qisqasini oching.
O'z pozitsiyangizni boshqaring va yoping
Savdoni joylashtirgandan so'ng, bozorlar kutilganidek harakat qilishiga ishonch hosil qilish uchun uni tekshirishingiz kerak. Aks holda, yo'qotishlaringizni kamaytirish uchun savdoni yopishni xohlashingiz mumkin. Aks holda, qoniqarli foyda olganingizdan keyin savdoni yopishni xohlashingiz mumkin. Shuningdek, fyuchers bitimini uning tugash sanasidan oldin yopishingiz mumkin.
CFD kabi pul lotin vositalari bilan siz shartnomaning o'zini sotib olish yoki sotish o'rniga fyuchers bitimining narxlari harakatini taklif qilasiz.
Aytaylik, bahor keldi va siz kelajakda neft narxi ko'tariladi deb o'ylaysiz, siz yozgi seans neft kelajagida uzoq CFD ochishingiz mumkin. Sizning daromadingiz fyuchers muddati tugashidan oldin neft narxi qanchalik ko'tarilganiga bog'liq. Bu, shuningdek, har qanday to'lovlardan tashqari, joyingizning kattaligiga bog'liq. Boshqa tomondan, agar siz neft narxi tushib ketadi deb o'ylasangiz, neft kelajagini CFD bilan qisqa savdo qilishingiz mumkin. Ushbu misolda, neft narxi qancha tushganiga, savdo hajmiga va siz olgan to'lovlarga qarab, siz shunga mos ravishda daromad olasiz.
Imkoniyatlar va xavflar
Fyucherslar aniq narxlari bilan pul savdolarini tushunish oson. Fyuchersga sarmoya kiritadigan investorlar xuddi shunday kichik kapital qo'yilmalari bilan kattaroq summalarni o'tkazishlari mumkin. Kelajakda asosiy narxning rivojlanishi 1: 1 ko'rinishida takrorlanadi, bu esa savdoni tushunishni osonlashtiradi. Kaldıraç tufayli investorlar asosiy aktiv narxining rivojlanishidan nomutanosib foyda ko'radilar va shu tariqa kam investitsiyalar bilan katta foyda olishlari mumkin. O'rnatilgan stop-loss investor yo'qotishlarini kamaytiradi. Bozor birjasida asosiy aktivga to'g'ridan-to'g'ri investitsiyalar bilan solishtirganda fyuchersning katta afzalligi: investorlar narxlarning ko'tarilishiga ham, tushishiga ham pul tikishlari va shu tariqa bozordagi og'ir paytlarda ham yaxshi foyda olishlari mumkin. Fyuchers savdolari taxminiy maqsadlarga qo'shimcha ravishda, qisqa savdo kelajagi bilan o'z hamyoningizni narxlarning tushishidan himoya qilish uchun ham yaxshi.
Fyuchersning qanday turlari mavjud?
Bir tomondan, pul fyucherslari deb ataladigan narsalar mavjud. Bularga alohida bozorlar, indekslar va valyutalardagi fyucherslar kiradi. Boshqa tomondan, kasaba uyushmalari bo'yicha fyucherslar mavjud bo'lib, ular odatda tovar fyucherslari deb ataladi. Tez-tez sotiladigan tovarlar, masalan, bug'doy, guruch, qimmatbaho elementlar yoki yog'dir. Shunday qilib, fyucherslar asosiy aktivlarning katta xilma-xilligini taklif qiladi.
Fyuchers qanday ishlaydi?
Boshqa derivativlar singari, fyuchers ham asosiy ob'ektlardan olinadi. Shuning uchun ularning narxi asosiy ob'ektning asosiy qiymatiga asoslanadi. Ular forvardlarga o'xshab ishlaydi, faqat ular birja savdosi. Shuning uchun ular yanada qattiqroq tartibga solinadi va tenglashtiriladi.
Fyucherslar so'zsiz oldinga o'tishdir, chunki sotuvchi majburiy ravishda va'da qilingan tovarlarni etkazib berishga majburdir va xaridor ham ularni qabul qilishi kerak. Imkoniyatlar esa aniq kelajakdir, chunki imkoniyatdan foydalanish mumkin, lekin undan foydalanish shart emas.
Xavfsizlik to'lovlari
Imkoniyatlardan farqli o'laroq, fyuchers uchun hech qanday to'lovlar oldindan to'lanishi shart emas, lekin qimmatli qog'ozni olib qo'yish majburiydir. Bu chegara shartnoma qiymatining faqat bir qismidir. Miqdor, masalan, bitim nisbatining 5% yoki belgilangan miqdor bo'lishi mumkin. Fyucherslar bilan savdo qilishda yuzaga keladigan boshlang'ich xarajatlar pastligi sababli, tadqiqotchilar birjada mavjud bo'lganidan ko'ra ko'proq pul o'tkazishlari mumkin.
Fyuchers savdosi narxi
Fyuchers narxlari talab va taklifga qarab belgilanadi. Shuning uchun unga vositachi aktsiyadorlar yoki emitentlar ta'sir qilmaydi. Biroq, fyucherslar narxini baholashda saqlash xarajatlari - sotuvchi tomonidan tovarni saqlash uchun qilgan tashish xarajatlari ham qo'shiladi. Shunday qilib, fyuchers narxi asosiy ob'ektning spot narxidan va o'tkazish yoki foizlar qiymatidan hisoblanadi.
Xususiy investorlar uchun fyucherslar qiziqmi?
Bir tomondan, fyucherslar kelajakda narxlarni ta'minlashni xohlaydigan tashkilotlar va kompaniyalar uchun himoya o'tishlari bo'lib xizmat qiladi. Boshqa tomondan, bugungi kunda ular asosan chayqovchilik uchun ishlatiladi. Savdoga qo'yilgan majburiyatlar soni mavjud xom elementlarning nisbatidan ko'p marta oshadi.
Shunday qilib, asosiy narsada mavjud bo'lgandan ko'ra ko'proq hosilalar mavjud. Natijada, ma'lum xom elementlarning zaxiralari ko'payadi, bu esa o'z navbatida moliya dunyosiga yoki ushbu xom elementlarga bog'liq bo'lgan odamlarga yomon ta'sir ko'rsatishi mumkin. Biroq, fyucherslar tadqiqotchilar uchun nafaqat jozibador pul ob'ektlari. Xususiy investorlar endi fyuchers aktsiyalaridan ham foydalanishlari mumkin va qimmatli qog'ozlarning past darajasi tufayli ulardan foydalanishlari mumkin.
Ayniqsa, asosiy narsaning narxini juda yaxshi ko'rib chiqadigan tovarlar bo'yicha fyucherslar sizning shaxsiy aktivlaringizni kichik qism sifatida taqsimlash uchun qiziqarli qo'shimcha bo'lishi mumkin. Ko'rib turganingizdek, fyucherslarni sotish nisbatan oson va xususiy investorlarni ham qiziqtirishi mumkin bo'lgan aniq pul ob'ektlari. Agar siz uzoq muddatga fyucherslarga qanday sarmoya kiritish haqida ko'proq bilmoqchi bo'lsangiz yoki mavjud hamyoningizga fyucherslarni qo'shishdan manfaatdor bo'lsangiz, bozorni tahlil qilishda davom eting va so'nggi yangilanishlarni qidiring.